中信证券股分局限公司（具体来讲简称“保荐机构”、“保荐人”、“中信证券”或“本机构”）承受江苏鼎胜新动力材质股分局限公司的拜托，担负本次向一定东西刊行A股股票的保荐机构，为本次刊行出具刊行保荐书。

　　保荐机构及指定的保荐代表人按照《中华公民共和国司法令》《中华公民共和国证券法》《上市公司证券刊行备案办理法子》《证券刊行上市保荐营业办理法子》等相关法令、律例和华夏证券监视办理委员会、上海证券买卖所的相关划定，老实取信，勤恳尽责，严酷依照照章制定的营业法则、行业执业范例和德性原则出具刊行保荐书，并包管所出具文献简直凿性、精确性和完备性。若因保荐机构为刊行人本次刊行建造、出具的文献有子虚记录、误导性陈说或庞大漏掉，给投资者酿成耗损的，保荐机构将照章补偿投资者耗损。

　　2、保荐人指定保荐代表人、名目协办人及名目构成员环境 ................. 4

　　3、本次刊行契合《司法令》、《证券法》、《办理法子》的划定 ................... 10

　　本保荐书/本刊行保荐书 指 《中信证券股分局限公司对于江苏鼎胜新动力材质股分局限公司2022年度向一定东西刊行A股股票之刊行保荐书》

　　本次刊行/本次向一定东西刊行 指 江苏鼎胜新动力材质股分局限公司2022年度向一定东西刊行A股股票的行动

　　中信证券指定金波、金田二人动作江苏鼎胜新动力材质股分局限公司 2022年度向一定东西刊行A股股票的保荐代表人；指定陈凌宪动作本次刊行的名目协办人；指定孙亚明、金钰涵为其余名目构成员。

　　金波：现任中信证券投资银行办理委员会履行总司理。曾卖力或介入鼎胜新材commercialism及再融资、禾迈股分commercialism、天能股分commercialism、朴直机电再融资及庞大物业重组、南都电源庞大物业重组、聚光科技再融资、陕自然气再融资、东软载波庞大物业重组等名目。

　　金田：现任中信证券投资银行办理委员会总监。曾卖力或介入安杰思科创板commercialism、道通科技科创板commercialism、鼎胜新材主板commercialism、正元聪明准备创业板commercialism、华友钴业主板commercialism、朗新科技准备创业板commercialism等名目，和赣锋锂业刊行股分购置物业，创智科技庞大物业重组等重组名目，新都城非公然、冠城大通可转债、贝达药业非公然、道通科技可转债等再融资名目。

　　陈凌宪：现任中信证券投资银行办理委员会初级司理。曾介入浙江力聚commercialism名目、认养一头牛commercialism名目等。

　　运营规模 赞助名目：公营商业办理货色的收支口（照章须经核准的名目，经相干部分核准前方可展开运营勾当，详细运营名目以审批后果为准）。普通名目：电子公用材质建造；电子公用材质发卖；有色金属合金建造；有色金属合金发卖；有色金属压延加工；高机能有色金属及合金材质发卖；金属材质建造；金属材质发卖；金属包装密封的瓶子及材质建造；金属包装密封的瓶子及材质发卖；五金产物建造；分解材质发卖；高纯元素及化合物发卖；金属基复合材质和陶瓷基复合材质发卖；新式金属功效材质发卖；新材质手艺研发；手艺办事、手艺开辟、手艺征询、手艺交换、手艺让渡、手艺推行；手艺收支口；收支口署理；板滞装备研发；板滞装备发卖；货色收支口；装卸搬运；通俗货色仓储办事（不含伤害化学品等需赞助审批的名目）；火油成品发卖（不含伤害化学品）（除照章须经核准的名目外，凭开门做生意的门店派司照章自立展开运营勾当）

　　4 西方证券股分局限公司－中庚价格前锋股票型证券投资基金 A股畅通股 35,714,002 4.04 0

　　5 北京普润平方壹号股权投资中间（局限合资） A股畅通股 35,168,015 3.98 0

　　7 华夏工商银行股分局限公司－中欧价格智选汇报夹杂型证券投资基金 A股畅通股 19,300,316 2.19 0

　　8 广发证券股分局限公司－中庚小盘价格股票型证券投资基金 A股畅通股 12,613,696 1.43 0

　　10 华夏工商银行股分局限公司－中欧期间前锋股票型发动式证券投资基金 A股畅通股 9,500,000 1.08 0

　　（一）保荐人或其控股股东、现实掌握人、主要联系关系方持有或经过介入本次刊行计谋配售持有刊行人或其控股股东、现实掌握人、主要联系关系方股分的环境

　　停止2023年6月30日，本保荐机构自开门做生意的门店务股票账户持有鼎胜新材396,555股，信誉融券专户持有鼎胜新材71,300股，物业办理营业股票账户持有鼎胜新材0股，全资子公司持有鼎胜新材2,318,713股，控股子公司中原基金办理局限公司持有鼎胜新材18,057,557股。

　　除上述环境外，本保荐机构或控股股东、现实掌握人、主要联系关系方不存留其余持有刊行人及其控股股东、现实掌握人、主要联系关系方股分的环境。该等情况不会对本保荐机构及保荐代表人公道实行保荐工作发生作用。

　　（二）刊行人或其控股股东、现实掌握人、主要联系关系方持有保荐人或其控股股东、现实掌握人、主要联系关系方股分的环境

　　除大概存留少许、平常的二级市集证券投资外，停止2023年6月30日，刊行人或其控股股东、现实掌握人、主要联系关系方不存留持有本保荐机构或控股股东、现实掌握人、主要联系关系方股分的环境。

　　（三）保荐人的保荐代表人及其配头，董事、监事、初级办理职员，持有刊行人或其控股股东、现实掌握人及主要联系关系方股分，和在刊行人或其控股股东、现实掌握人及主要联系关系方招聘的环境

　　停止2023年6月30日，保荐机构的保荐代表人及其配头、董事、监事、初级办理职员不存留持有刊行人或其控股股东、现实掌握人及主要联系关系方股分，和在刊行人或其控股股东、现实掌握人及主要联系关系方招聘的环境。

　　（四）保荐人的控股股东、现实掌握人、主要联系关系方与刊行人的控股股东、现实掌握人、主要联系关系方彼此供给保证或融资等环境

　　停止2023年6月30日，除中信银行股分局限公司为刊行人及其联系关系方供给通例的银行营业办事外，本保荐机构的控股股东、现实掌握人、主要联系关系方与刊行人控股股东、现实掌握人、主要联系关系方不存留彼此供给保证或融资等环境。

　　遵循华夏证监会相干法令律例及范例性文献之划定，保荐机构依照严酷的法式对刊行人本次发上进行了考核。

　　内核部将依照保荐名目所处阶段和名目组的预定环境对名目停止现场内核。内核部在受理名目报告材质以后，将指使考核员划分从法令和财政角度对名目请求文献停止初审。同时内核部联合名目环境，有大概延聘内部状师和管帐师等业余人士对名目请求文献停止考核，为本机构内核部供给业余定见撑持。由内核部考核员调集该名目的署名保荐代表人、名目卖力人实行问核法式，扣问该名目的渎职查询拜访事情环境，并提示其未尽到勤恳尽责的法令效果。

　　内核审议在对名目文献和材质停止认真研判的根底上，联合名目质料掌握陈述，要点存眷审议名目是不是符正当律律例、范例性文献和自律法则的相干要求，渎职查询拜访是不是勤恳尽责。发明审议名目存留题目微风险的，提议书面反应定见，内核会工作动员前由内核部汇总出签字目内核陈述。内核委员会以现场集会体例实行工作，以投票表决体例对内核集会审议事变作出审议。赞成对外提交、报送、出具或表露材质和文献的抉择该当最少经2/3以上的参会内核委员表决经过。内核部对内审定见的回答、落真相况停止考核，保证内审定见在名目材质和文献对外提交、报送、出具或表露前获得落实。

　　保荐机构于2022年9月23日经过德律风集会的体例工作动员了鼎胜新材2022年度向一定东西刊行A股股票名目内核会，内核委员会对该名目请求停止了会商，经全部参会内核委员投票表决，该名目经过了中信证券内核委员会的审议，本保荐机构内核委员会赞成将鼎胜新材2022年度向一定东西刊行A股股票名目请求文献对外报告。

　　2、保荐机构有充实来由置信刊行人请求文献和讯息表露材料不存留子虚记录、误导性陈说或庞大漏掉。

　　5、保荐机构包管所指定的保荐代表人及本保荐机构的相干职员已勤恳尽责，对刊行人请求文献和讯息表露材料停止了渎职查询拜访、谨慎核对。

　　6、保荐机构包管保荐书、与实行保荐工作相关的其余文献不存留子虚记录、误导性陈说或庞大漏掉。

　　7、保荐机构包管对刊行人供给的业余办事和出具的业余定见符正当律、行政律例、华夏证监会的划定和行业范例。

　　动作鼎胜新材本次刊行的保荐人，中信证券按照《司法令》、《证券法》、《证券刊行上市保荐营业办理法子》、《办理法子》、《保荐人渎职查询拜访事情原则》等相干法令、律例、战略和告诉的划定，由名目组对刊行人停止了充实的渎职查询拜访，由内核部停止了团体评审，并与刊行人、刊行人状师及报告管帐师颠末了充实相同明，以为鼎胜新材具有了《证券法》、《办理法子》等法令律例划定的向一定东西刊行A股股票并上市的前提，本次召募资本用于年产80万吨电池箔及配套坯料名目和弥补活动资本名目，契合国工业业战略，契合公司运营成长计谋，有益于增进公司连续成长。是以，中信证券赞成保荐鼎胜新材本次刊行。

　　刊行人第五届董事会第二十五次集会、第五届董事会第三12次集会审议经过了本次刊行股票的相干议案，刊行人董事会以为刊行人具有相干刊行前提，并对本次刊行股票的品种和面值、刊行体例和刊行工夫、刊行东西及认购体例、刊行数目、订价基准日、订价准绳及刊行价钱、限售期、结存未分派成本的放置、上市地址、刊行抉择的有用期、召募资本用处作出抉择并提请刊行野生作动员股东南大学会审议。

　　刊行人2022年第四次姑且股东南大学会、2023年第一次姑且股东南大学会表决经过了本次刊行股票的相干议案，并受权董事会全权打点本次刊行相干事变。本次刊行的决议计划法式契合《司法令》、《证券法》及华夏证监会的划定。

　　本保荐机构已依照华夏证监会的相关划定，对刊行人及其控股股东停止了渎职查询拜访、谨慎核对。经核对，鼎胜新材本次刊行股票契合《司法令》、《证券法》、《办理法子》等法令律例的划定，详细剖析以下：

　　⑴刊行人本次刊行的股分为境内上市的钱通俗股（A股），每股面值为钱1元，每股的刊行前提和价钱均沟通。本次刊行股票的订价基准日为刊行期的首日，刊行价钱不低于订价基准日前20个买卖日（不含订价基准日）股票买卖均价的80%（订价基准日前20个买卖日公司股票买卖均价=订价基准日前20个买卖日股票买卖总数/订价基准日前20个买卖日股票买卖总量）。

　　本次刊行的股分同股同价、同股同偶尔不低于票面金额，契合《司法令》第一百二十六条、第一百二十七条的划定。

　　二、刊行人本次刊行已获刊行人2022年第四次姑且股东南大学会、2023年第一次姑且股东南大学会审议经过，抉择实质契合《司法令》第一百三十三条的划定。

　　三、刊行人本次向一定东西刊行名目，未采取告白、公然蛊惑和变相公然的体例，不存留《证券法》第九条所述的情况。

　　本机构核对了刊行人陈述期内的审计陈述、按期陈述及其余通告文献；查阅了陈述期内庞大购销条约、股权投资相干材料、现款分成材料；核对了刊行人与现实掌握人及其掌握的其余企业的职员、物业、财政、机媾和营业自力环境；核对了刊行人相干三会决媾和里面机构规定轨制；核对了刊行人本次的刊行请求文献；核对刊行人许诺实行环境；获得刊行人相干主管部分的证实文献；对刊行人及其现实掌握人、董事、监事和初级办理职员停止收集搜刮；核对了刊行人及其现实掌握人、董事、监事和初级办理职员出具的相干许诺函。

　　（2）比来一年财政报表的体例和表露在庞大方面不契合企业管帐原则或相干讯息表露法则的划定；比来一年财政管帐陈述被出具否认定见或没法透露表现定见的审计陈述；比来一年财政管帐陈述被出具保存定见的审计陈述，且保存定见所触及事变对上市公司的庞大倒霉作用还没有消弭。本次刊行触及庞大物业重组的之外；

　　（3）现任董事、监事和初级办理职员比来三年遭到华夏证监会行政处分，或比来一年遭到证券买卖所公然训斥；

　　（4）上市公司或其现任董事、监事和初级办理职员因涉嫌犯法在被法令陷坑注册侦察或涉嫌守法违规在被华夏证监会注册查询拜访；

　　（5）控股股东、现实掌握人比来三年存留重大侵害上市公司好处或投资者正当权力的庞大守法行动；

　　本机构核对了刊行人上次证券刊行相干讯息表露文献和上次召募资本今后历次通告文献；获得了审计机构出具的《上次召募资本使动情况鉴证陈述》，核对了上次召募资本利用进度和效力；核对了刊行人本次召募资本投资名目的可行性研讨陈述、董事会和股东南大学会会商和决议计划的集会记要文献、相干名目存案文献和用地相干文献等材料；就刊行人将来营业成长目的和本次召募资本投资名目实行远景，向刊行人停止明晰解；经过查询拜访领会当局财产战略、行业成长趋向、相关产物的市集容量、同类企业对同类名目的投资环境等讯息，对本次召募资本投资名目的市集远景、红利远景停止了自力判定；核对本次召募资本投资名目是不是会增添新的联系关系买卖、发生同行合作。

　　（2）除金融类企业外，本次召募资本利用不得为持有财政性投资，不得直接或直接投资于以生意有价证券为首要营业的公司；

　　（3）召募资本名目实行后，不会与控股股东、现实掌握人及其掌握的其余企业现有组成庞大倒霉作用的同行合作、显失公允的联系关系买卖YOO棋牌官方 ，或重大作用公司出产运营的自力性。

　　经核对，本机构确认刊行人本次刊行契合《办理法子》第五十五条、五十六条、五十七条、五十九条的划定：

　　（1）上市公司向一定东西刊行证券，刊行东西该当契合资东南大学会抉择划定的前提，且屡屡刊行东西不跨越三十五名。

　　（2）上市公司向一定东西刊行股票，刊行价钱该当不低于订价基准日前二十个买卖日公司股票均价的百分之八十。

　　（3）向一定东西刊行股票的订价基准日为刊行期首日。上市公司该当以不低于刊行底价的价钱刊行股票。

　　经核对，本机构确认刊行人本次刊行契合《办理法子》第六十六条的划定：向一定东西刊行证券，上市公司及其控股股东、现实掌握人、首要股东不得向刊行东西做出保底保收益或变相保底保收益许诺，也不得直接或经过好处相干标的目的刊行东西供给财政帮助或其余抵偿。

　　经核对，本机构确认本次向一定东西刊行股票将不会致使上市公司掌握权产生变革，契合《办理法子》第八十七条的划定：

　　本保荐机构对本次刊行中刊行人有偿延聘第三方机构或小我的行动停止了充实需要的核对，核对环境以下：

　　上述中介机构均为向一定东西刊行A股股票名目照章需延聘的证券办事机构。鼎胜新材已与上述中介机构签定了有偿延聘和谈，上述中介机构对本次刊行出具了业余定见或陈述，本次延聘行动正当合规。

　　除上述延聘行动外，鼎胜新材本次发延聘了汉鼎征询为刊行人供给召募资本投资名目的可行性研讨征询办事，详细环境以下：

　　出于召募资本投资名目的可行性研讨必须，公司需延聘业余征询机构对本次刊行的召募资本投资名目供给名目可行性研讨征询并出具可行性研讨陈述。

　　汉鼎征询运营规模为：经济商业征询；企业办理征询；大众联络办事；企业筹谋；打算、建造、署理、颁布告白；包办展览展现勾当；集会办事；市集查询拜访；翻译办事；包装装璜打算；模子打算；手艺征询；游览征询。（市集主体照章自立遴选运营名目，展开运营勾当；照章须经核准的名目，经相干部分核准后依核准的实质展开运营勾当；不得处置国度和本市财产战略制止和限度类名目的运营勾当。）

　　汉鼎征询备案本钱为1,000.00万钱，法定代表报酬李冬梅，汉鼎征询的股东为冀卫东、李冬梅，此中：冀卫东出资比率为55%，李冬梅出资比率为45%。

　　汉鼎征询为刊行人供给的募投名目可行性研讨征询办事无需特别天分，其运营规模已包罗企业办理征询。

　　汉鼎征询为刊行人就募投名目可行性研讨供给征询，并供给可行性研讨陈述。可行性研讨陈述实质包罗但不限于募投名目扶植范围、扶植进度方案、经济效力剖析等。

　　刊行人本次延聘汉鼎征询供给募投名目可行性研讨征询办事，订价体例为按照公同等价、老实信誉的准绳商谈通过，由刊行人以自有资本付出，付出金额为5万元（不含税），付出体例为银行转账。

　　经核对，保荐机构以为：中信证券不存留为本次刊行直接或直接有偿延聘第三方机构或小我行动；刊行人在保荐机构/主承销商、状师事件所、管帐师事件所等该类名目照章需延聘的证券办事机构以外，存留有偿延聘其余有关联联络第三方供给召募资本投资名目可行性研讨征询办事的环境，该延聘行动正当、合规，契合《对于增强证券公司在投资银行类营业中延聘第三方等清廉从业严重防控的定见》（证监会通告[2018]22号）的相干划定。

　　公司铝板带箔产物的首要原材质为铝锭、铝液和铝坯料，公司产物发卖价钱普通参照发货/定单前必定时代内或当月铝锭价钱（长江现货铝锭价钱、上海期货铝锭价钱或伦敦期货铝锭价钱）再加必定的加工费肯定，即采取“铝锭价钱+加工费”的发卖订价形式，而原材质铝锭、铝液的洽购价钱凡是参照发货当月长江现货铝锭价钱均价肯定，铝坯料洽购价钱凡是参照发货当月长江现货铝锭价钱均价再加响应的加工费肯定。现实运营过程当中，因为产物存留出产周期且必须连结合适的库存范围，公司产物的洽购和发卖参照的铝锭价钱常常没法完整对应，故存留必定周期的严重敞口。是以，公司存留铝锭价钱猛烈颠簸对公司短时间内的成本程度酿成较高文用的严重。

　　陈述期各期末，公司活动平均水平划分为1.0⑻1.0三、1.11和1.11，速动平均水平划分为0.6⑼0.6⑺0.85和0.90，归并物业欠债率划分为71.41%、69.68%、71.23%和73.80%，团体来看，公司偿债压力较大。

　　若是受国度微观经济战略、律例、财产战略等弗成控身分作用，公司运营环境、财政状态产生庞大变革，或因现有对外投资未达预期汇报，亦或其余缘由致使公司未能取得充足资本，公司存留债权失约、授信额度收紧、融资本钱大幅度进步等短时间活动性严重。

　　陈述期内，公司主开门做生意的门店务中，内销支出划分为384,251.54万元、636,301.73万元、918,810.51万元和270,227.82万元。公司内销营业首要经过外币结算，若是国度的外汇战略产生变革，或钱汇率程度产生较大颠簸，将大概对公司的产物出口方向和经开门做生意的门店绩带来倒霉作用。

　　陈述期内，公司境外发卖支出占主开门做生意的门店务支出的比重跨越30%。停止本刊行保荐书出具之日，部门国度及地域如欧盟、美国对华夏的铝板带箔产物采纳了反推销等商业庇护办法。若将来亚太商业磨擦进一步加重，公司境外客户大概会削减定单、要求公司产物减价或承当响应关税等办法，进而对公司出产运营酿成倒霉作用。

　　公司的首要营业是铝板带箔的研发、出产与发卖营业，出产枢纽触及锻造、板滞加工等进程，必须职工停止机械装备的操纵，存留必定的操风格险。固然公司已拟定了迷信范例的操纵规程，然则仍存留因操纵欠妥、装备障碍等突发事务致使平安变乱的严重，大概造员伤亡、出产搁浅等效果。因为行业固有的伤害性，一朝呈现平安出产变乱，将对公司的出产运营酿成打击。

　　公司出产过程当中首要排放的净化物包罗废水、废气和固体烧毁物。公司高度正视环保相干事情，投资名目严酷履行“情况作用评估轨制”，照章申领了排污赞助证，经过了情况办理系统认证。陈述期内，公司环推荐措措施均平常运转。但因为公司出产范围较大、出产情况庞杂等缘由，公司出产筹划过程当中仍然存留潜伏的情况净化变乱严重。是以，公司存留产生情况净化变乱并对公司的营业、品牌、效力酿成反面作用的严重。

　　陈述期内，公司及部分子公司照章享用了高新手艺企业的所得税优惠和出口方向退税战略，若是国度调节相干高新手艺企业及出口方向退税相干税收战略，或公司因为没法赓续连结高新手艺企业资历等缘由没法赓续享用相干优惠战略，则有大概进步公司的税负程度，进而给公司功绩带来倒霉作用。

　　停止本刊行保荐书出具之日，刊行人位于江苏省镇江市京口产业园区的部门衡宇，存留未打点计划赞助证、动工赞助证及不动产权证的情况，上述衡宇面积算计约3.1万平方米，占公司已建成衡宇总面积约4.17%。上述的欠缺房产均由刊行人在自有地皮上投资扶植，无所有胶葛，除因未实行计划或报建审批而没法打点产权文凭外，其实不会作用刊行人对上述衡宇的占用、利用和收益；同时，上述欠缺房产均为辅佐性修建，并不是焦点出产运营举措措施，产权欠缺对公司平常运营不组成庞大倒霉作用。按照相干主管部分出具的证实，鼎胜新材及部属子公司陈述期内不存留因违背计划与房产办理相干的法令律例而遭到重大处分的情况。同时，公司控股股东鼎胜团体，现实掌握人周贤海、王小丽佳耦出具许诺，对公司大概因自有房产未获得衡宇产权文凭而面对的处分或撤除严重停止了兜底。

　　虽然如斯，公司上述房产仍存留因未办好相干赞助而被撤除或被处分的严重，进而大概对公司发生倒霉作用。

　　宁波萨科森以为鼎瑞板滞、枞阳科技等两家厂商建造、发卖的机械装备涉嫌加害其所具有的“一种新式铝箔退火炉炉底装配”等五项适用新式专利，因此宁波萨科森向法院划分提告状讼，要求原告截至侵权行动、烧毁侵权产物并补偿被告经济耗损算计1,000万元。同时，因公司及子公司联晟新材涉嫌利用加害上述专利的机械装备，故被宁波萨科森列为配合原告。

　　停止本刊行保荐书签订之日，宁波萨科森观点权力的五项适用新式专利中，已有三项专利被国度常识产权局宣布专利权全数失效，该等三项专利所触及的诉讼哀求均已被宁波萨科森自动撤诉。别的两项专利被国度常识产权局宣布专利权部门失效，该等两项专利所触及的诉讼哀求均已被审理法院采纳，停止 2023年8月，宁波萨科森已向最高公民法院提起上诉，若呈现倒霉判断，大概会对公司的经开门做生意的门店绩及财政状态发生倒霉作用。

　　公司运营过程当中大概会晤对本章中所表露的各项已辨认的严重，也大概会晤对其余没法先见或掌握的内内部倒霉身分，若是该等倒霉身分的作用到达很大，如国表里微观经济连续跌势、行业战略及泉币战略产生庞大倒霉变革、首要产物因为种种缘由大幅减价、焦点原材质的洽购价钱敏捷上升或下游供给商供给才能缺乏等，公司经开门做生意的门店绩都大概面对进一步下滑的严重。

　　公司本次召募资本投资名目包罗“年产80万吨电池箔及配套坯料名目”和“弥补活动资本名目”。固然公司已对召募资本投资名目的可行性停止了相干论证，但如果是召募资本不克不及实时到位、名目改期实行或遭到其余弗成抗力身分的作梗，这将会对召募资本投资名目的构造及实行进度组成倒霉作用。另外，若是国度的财产战略产生庞大变动、市集情况产生倒霉变革或市集拓展不迭预期，则本次召募资本投资名目大概存留收益不达预期的严重。

　　本次刊行股票已取得上海证券买卖所考核经过，尚需获得华夏证监会的备案文献；可否获得备案文献，和备案文献获得的工夫均存留不愿定性。是以，本次刊行存留获得备案文献相干的严重。

　　因为本次刊行动向不跨越 35名契合前提的一定东西定向刊行股票召募资本，且刊行后果将遭到证券市集团体环境、公司股票价钱走势等多种身分的作用。是以，本次刊行存留刊行严重和召募资本缺乏的严重。

　　本次发即将对公司的出产运营和财政状态发生作用，公司根本面的变革将作用公司股票的价钱；别的，微观经济情势变革、行业景气宇变革、国度庞大经济战略调节、股票市集供求变革和投资者心思变革等身分，都市作用股票市集的价钱，给投资者带来严重。上述严重身分大概作用股票价钱，使其违背公司价格，是以存留必定的股票投资严重。

　　本次刊行告竣后，公司总股本和净物业范围均有必定幅度的增加。本次募投名目实行及效力的开释必须必定工夫，在公司总股本和净物业范围增添的环境下，公司红利程度大概短时间内未能发生响应幅度增加，公司即期汇报存留短时间内被摊薄的严重。

　　公司陈述期内存留控股股东非运营性资本占动情形。因该等情况，2021年7月，上海证券买卖所颁布《对于对江苏鼎胜新动力材质股分局限公司、控股股东杭州鼎胜实业团体局限公司及相关负担人给以传递指斥的决议》；2022年4月，江苏证监局对公司及相干职员下达《华夏证券监视办理委员会江苏囚系局行政处分决议书（鼎胜新材）（〔2022〕3号）》。

　　停止本刊行保荐书出具日，唯一1名投资者以刊行人子虚陈说致使其投资耗损为由向江苏省南京市中级公民法院提告状讼，要求刊行人补偿其投资差额耗损、佣钱、印花税等各项经济耗损总计14.80万元。但将来公司仍存留因该等事变激发其余投资者团体诉讼的严重，进而作用公司团体运营效力。

　　公司上次募投名目“铝板带箔出产线手艺革新进级名目”因遭到停工复产推迟和下流市集需要范围推广致使公司自动推迟名目实行等缘由，估计到达可利用状况日期已改期至2024年12月末，今朝在有序实行中；同时，公司上次募投名目“年产 6万吨铝合金车身板财产化扶植名目”因下流商用车市集团体景气宇降落致使产能消化存留必定坚苦、公司电池箔产能团体严重等缘由，已变动加“年产80万吨电池箔及配套坯料名目”。

　　因为上次募投名目扶植和进来必须必定工夫，若后续名目所处行业或市集情况产生庞大倒霉变革或呈现预感以外的身分，则存留进一步改期或变动的严重。

　　铝压延产物动作百姓经济主要根底材质，遭到相干财产战略的撑持。一方面，国务院、工信部等前后出台了多项触及铝加工行业的专项计划和指点定见，撑持铝加工行业的成长，并勉励铝加工产物构造的优化；另外一方面，国度为撑持新动力汽车行业的成长，公布了一系列相干战略性文献，鼎力撑持我国新动力汽车及能源电池行业的安康敏捷成长，为铝板带箔行业带来了新的时机。

　　（1）最近几年来，我国经济连续增加，乡村化率稳步进步，极大的增进了我国铝板带箔行业的成长，铝板带箔企业的产销量不停升高；

　　（2）本来的由投资主宰的总需要构造、产业为主的财产构造、较多依托外需的经济构造迎头临转型，在此布景下，一方面，新动力财产的成长为铝板带箔市集注入了新的生机，鞭策了电池箔等细分范畴的敏捷成长；另外一方面，在民生工程、新经济与损耗转型等增加及拉动下，我国铝板带箔市集将慢慢向邃密化深加工标的目的成长，产物构造进一步优化。

　　在铝板带箔敏捷发延期间，部门企业捉住时机，引进进步前辈的装备与掌握体系，加大手艺进来，进步产物的手艺含量。同时该等企业实时把握市集动向，对装备停止改进，开辟新产物，进步企业的红利才能与合作力，建立了劣势职位，慢慢成为铝板带箔细分范畴龙头。

　　公司设置今后一向处置铝板带箔的研发、出产与发卖营业，采纳抢先一步的市集计谋，在较短的工夫内成为海内铝箔产物的龙头企业。

　　（1）公司捉住时机敏捷成为空调箔龙头。2005年先后，亲水涂层空调箔替换光箔成为空调热互换器的支流原材质，公司在镇江和杭州两地实时捉住市集时机，加入空调箔市集，敏捷成长成空调箔市集龙头；

　　（2）公司主动调节产物构造，单双零箔营业量跃居市集前线。在空调箔敏捷成长的同时，市集合作也趋于剧烈。公司实时向首要利用于损耗范畴的单零箔和双零箔进军，成服从铸轧供坯工艺出产出了机能不变的双零箔，并敏捷推行至市集，产销量不停增大。单零箔和双零箔营业量升高不但进步了公司的红利才能，也使公司产物周全加入了下流包装、家用等损耗范畴，优化了公司的客户构造，开拓了不变增加的损耗需要，下降了公司运营周期性颠簸严重；

　　（3）公司捉住时机成长新动力铝箔产物。一方面，伴跟着国度战略的鞭策，新动力能源电池能量密度的晋升和充电桩等根底举措措施日趋美满，新动力能源汽车的需要迎来暴发式增加，锂电池动作以后新动力汽车的支流动力线路，估计将来持久内将连结高速成长态势，同时，将来储能需要的增加及钠离子电池的周全推行无望进一步晋升锂电池的需要。电池箔动作锂电池正极集电体，市集空间非常广漠，公司领先切入锂电池铝箔范畴，今朝已敏捷成长成为海内锂电池用铝箔龙头企业。乘着行业的春风，公司动作海内铝加工行业特别是锂电池铝箔的龙头企业，今朝已与宁德期间等支流电池厂告竣计谋互助和谈。能源电池铝箔属于高端铝箔，对出产工艺和出产情况有十分高的要求，同时鼓动产物附带值不停进步，成本点比拟通例铝箔产物有较较着劣势，对企业运营的团体成本增加都起到关头性感化。

　　（1）优胜的地舆区位。公司位于经济蓬勃的长三角地域，交通输送蓬勃，具有通往南北的铁路、马路、航空大动脉和贯串工具长江水运通道，还具有人材、手艺等诸多劣势；下流家电、包装、家用、电力电子、修建装潢、汽车建造等财产成长敏捷，客户资本富厚，是我国铝板带箔需要量最大的地域；

　　（2）优良的下旅客户。公司电池箔客户涵盖了海内首要的储能和能源电池出产厂商，详细包罗比亚迪团体、CATL团体、ATL团体、LG新动力、国轩高科、蜂巢动力、中立异航、SK新动力（江苏）、三星SDI、亿纬锂能、欣旺达等；公司空调箔产销量环球抢先，笼盖国表里一线空调出产企业，海内客户包罗美的团体、格力团体、海信团体、海尔团体等，外洋客户包罗日本大金团体、LG团体等；

　　（3）不变的互助联络。公司已与浩繁优良客户成立了持久不变的互助联络，与高端客户的互助明显晋升了公司的品牌作用力。最近几年来，公司首要大客户未产生过流逝，客户群根底不变其实不停推广。跟着公司新产物的不停推出，将来与高端客户的互助将进一步增强，并有益于开辟其余客户资本。

　　公司划分在江苏镇江、浙江杭州、内蒙古通辽及“一带一同”沿线国度泰国及意大利共扶植5个出产基地，是海内铝箔市集范围最大的企业，产销量大幅高于海内均匀程度。

　　公司凭仗范围劣势下降了产物的单元流动本钱，加强了市集合作力；公司的范围劣势也进步了企业的敏捷供给才能。在海内及环球的铝加工产物商业中，交货速率和实时水平是权衡铝加工企业办事的最根本要求，也是包管下流企业平常经谋生产的关头。敏捷供给才能对铝压延加工企业的出产范围、打算开辟才能、质料掌握才能、出产构造才能等要求较高，只要具有范围劣势的企业才气满意客户的供货期要求。

　　（1）装备打算劣势。公司在对亚太进步前辈装备研讨进修的根底上，慢慢把握装备建造与操工作艺，具有装备立异打算才能。公司与装备供给商互助，供给商按照公司进步前辈的打算观念出产响应装备，同时公司辅以抢先的板型仪、测厚仪等检测体系，在包管装备进步前辈性的根底上一方面下降了流动物业投资本钱，另外一方面经过对装备的自立立异打算大幅进步了出产效力，可以或许经过原有装备转产敏捷切入出产电池铝箔，为市集份额连续推广及牢固奠基根底。

　　（2）合金研发劣势。公司具有较强的合金研发才能，在多种产物立异性应用新的合金成份与配比，有用进步了公司产物的构造平均性、延长性、强度、深冲机能、挺直性等各项机能，满意客户的差别需要，如公司自立研发的电池箔，采取公司独有的合金配制工艺，经过公道调节铁硅比，掌握铜钛等其余微量元素的本事，增进产物里面有益于机能目标的第二相化合物的发生和固熔体的析出，进而有用掌握产物的板滞机能。

　　（3）出产工艺劣势。公司堆集了富厚的出产建造经历与出产构造经历，出产工艺程度进步前辈，立异性地研制出大卷径化、高速化和宽幅化等出产工艺，并成服从铸轧工艺出产出机能不变的双零箔毛料和PS版基等，具有明显的本钱劣势。

　　（4）人材劣势。公司在滋长的过程当中，堆集了一批优异的手艺研发、出产、发卖与办理人材，保证了企业产物不停顺应市集需要、出产进程邃密化办理与掌握、产物发卖推行并敏捷占据市集。

　　公司产物品种比较齐备，已告竣了从出产普板带到最薄的双零箔产物的多种类铝压延产物营业结构，普遍利用于百姓经济各个范畴；同时，公司具有压延加工比较完备的出产工序。与繁多产物构造、依靠于细分市集的严重较高的企业比拟，公司富厚的产物品种与美满的出产工序一方面进步了公司出产的自在度与矫捷度，可能根据下流市集需要的变革及时调节产物构造；另外一方面，公司该等特性也有益于与客户成立持久不变的互助联络，满意客户的全产物需要与新产物需要。

　　最近几年来，新动力汽车行业的敏捷成长鼓动了锂电池需要的敏捷增加。据中汽协统计，2022韶华夏新动力汽车产量和销量划分为705.8万辆和688.7万辆，同比画分增加96.9%和93.4%，市集据有率到达25.6%，行业市集空间广漠。伴跟着新动力汽车行业的敏捷增加，锂电池的需要也同步增添。按照高工财产研讨院调研数据，2022韶华夏锂电池出货量为655GWh，同比增加100%，此中，能源电池市集出货量480GWh，同比增加超1倍。电池箔动作锂电池正极集电体的主要材质，将充实收益于新动力汽车及锂电池行业的敏捷成长。

　　公司本次召募资本将用于“年产80万吨电池箔及配套坯料名目”和“弥补活动资本名目”，适应下流利用范畴成长趋向，契合国度相干财产战略及公司运营成长计谋，有益于增进公司现有主开门做生意的门店务的连续安康成长，深入营业结构，进一步进步公司的归纳合作才能和团体红利才能，牢固并进步公司内行业内的职位，契合公司和全部股东的好处。